NUCOR CORPORATION (A)

1. Why has Nucor performed so well? a. Is Nucor’s industry the answer? b. Is it the “mini-mill” effect? c. Is it market power (scale economies)? d. Is it a distribution channel advantage? e. Is it a raw material advantage? f. Is it a technology advantage? g. Is it a location advantage? h. Is it the result of an entrenched brand name? i. Is it Nucor’s choice of a unique strategy? j. Is it Nucor’s ability to execute its strategy?
Ada beberapa poin utama yang menjadi faktor utama keberhasilan dari Nucor yaitu dari adopsi mini mill. Beberapa keuntungan yang diperoleh adalah: i. Teknologi tungku busur listrik, sehingga biaya yang dikeluarkan lebih rendah, dan bahan baku yang digunakan adalah besi tua sehingga lebih murah. ii. Lokasi di pedesaan sehingga biaya tenaga kerja lebih rendah iii. Produk berkualitas

2. What are the most important aspects of Nucor’s overall approach to organization and control that help explain why this company is so successful? How well do Nucor’s organization and control mechanisms fit the company’s strategic requirements?

Struktu organisasi yang dianut adalah system desentralisasi sehingga keputusan lebih cepat dan efektif, tidak harus menunggu keputusan dari kantor pusat. Hal tersebut juga memberikan kemungkinan penurunan biaya karena keputusan dapa cepat dibuat dan diimplementasikan.

3. A crucial element of Nucor’s success is its ability to mobilize two types of knowledge: plant construction and start up know how; and manufacturing process know how. What mechanisms does Nucor employ to manage knowledge effectively? k. What mechanisms help the company accumulate these two types of knowledge in individual plants?

Dalam membangun pabrik Nucor tidak mengandalkan kontraktor luar, melainkan menyerahkan tanggung jawab untuk desain dan konstruksi manajemen pada sekelompok kecil yang sudah berpengalaman dalam pembangunan pabrik Nucor.

l. What mechanisms exist within the company to facilitate sharing this knowledge among its 25 plants?

Setiap minggu setiap pabrik mengirim data ke kantor pusat, laporan angka-angka ini memberikan gambaran tentang operasi dasar pabrik dan dituliskan dalam satu lembar 8,5 "x 11" kertas. Setiap pabrik juga menyerahkan laporan mingguan kedua membandingkan angka-angka untuk pekan sebelumnya dan angka-angka untuk periode yang sama pada tahun sebelumnya.

Kelompok kedua data dari seluruh 25 pabrik disusun dalam sebuah laporan empat halaman. Jadi, semua data mingguan 25 pabrik ditarik bersama-sama ke hanya lima lembar kertas untuk ditinjau perusahaan. Setiap pabrik juga menyerahkan laporan bulanan.

m. How does Nucor transfer knowledge to a greenfield, start up operation?

Hal ini dapat dicontohkan dengan penutupan fasilitas Nucor di Trinidad. Fasilitas Trinidad tidak ekonomis karena mengadopsi teknologi yang belum terbukti. Informasi menenai teknologi tersebut disebarkan ke fasilitas lain sehingga implementasi teknologi tersebut tidak diterapkan juga di fasilitas lain.

4. Nucor repeatedly has demonstrated the ability to be a successful first mover in the adoption of new tehcnology. How does the company’s approach to organization and control contribute to this first-mover advantage?

Nucor membuat biaya switching bagi pembeli pertama untuk penerapan teknologi baru. Sehingga Nucor adalah pertama dalam penerapan tekonologi baru, hal ini memberikan reputasi dan kualitas produksi yang lebih baik.

5. Would you like to work for Nucor?

Ya, saya mau bekerja di Nucor karena merupakan perusahaan besar dan mampu menberikan peluang karir yang besar. Serta banyak kompensasi – kompensasi yang ditawarkan kepada karyawan : n. Jadwal libur o. Asuransi p. Pensiun

6. Why have competitors not been able to imitate Nucor’s performance so far?

Pesaing hingga saat ini tidak dapat mengungguli Nucor karena harga rendah yang ditawarkan Nucor. Beberapa faktor yang menjadi pendukung Nucor adalah: a. Teknologi Nucor menggunakan tungku busur listrik sehingga biaya rendah b. Loyalitas karyawan tinggi dengan memperhatikan kesejahteraan karyawan c. Penekanan pada kualitas produk d. Berinvestasi pada peralatan – peralatan untuk mengurangi biaya produksi per unit.

NUCOR CORPORATION (B) 1. Do you agree that Nucor must undergo a deep change to survive and prosper in the 21st century? How do you evaluate the specific shifts in strategy?
Ya, saya setuju terhadap perubahan strategi secara mendasar dalam Nucor karena kondisi ekonomi sekarang yang semakin dinamis sehingga perlu penyesuaian apabila dirasa perlu. Dalam kasus Nucor, terdapat 2 faktor pemicu : a. Persaingan yang semakin ketat b. Perusahaan berkembang semakin besar, bahkan menuju posisi market leader, sehingga strategi yang ada dirasa tidak mampu mengakomodasi target growth Nucor
Perubahan – perubahan strategi yang dilakukan meliputi: i. Melakukan akuisisi ii. Ekpansi ke pasar baru (South America dan Asia) iii. Menggunakan konsep local partners iv. Mini mill concept Blast furnaces v. Menambah layer dalam manajemen untuk meningkatkan kontrol dalam perusahaan (seiring berkembangnya size perusahaaan, maka perlu penambahan layer dalam manajemen) vi. Diversifikasi produk diluar baja

2. Can Nucor preserve its unique culture and control systems under its new strategic direction?
Dengan adanya perubahan strategi yang mendasar maka secara otomatis akan terdapat perubahan struktur dan sistem kontrol dalam perusahaan. Salah satu hal contoh perubahan yang sudah terjadi adalah dengan penambahan layer manajemen untuk peningkatan kontrol. Dengan adanya layer manajemen baru bermaksud mengubah sistem desentralisasi lama tipe Iverson menjadi desentralisasi terbatas, sehingga lebih terkontrol dari pusat.

Selain faktor tersebut diatas, strategi akuisisi Aycock menimbulkan mix culture dari perusahaan yang diakuisisi dengan culture Nucor sendiri, sehingga akan ada adju