Introductie
Deze paper is erop gericht om een uitgewerkt beeld te leveren van de contingency theorie van organisaties gebaseerd op de agency theorie en op de markten en hiërarchieën benadering.

Twee belangrijke benaderingen van informatiekeuze in de MAS literatuur: * Information evaluation approach (normatieve benadering): opstellen van een analytisch framework voor de rationele keuze van informatie alternatieven. * Descriptive approach: geprobeerd om de informatiebehoeften van verschillende organisaties en mensen vast te stellen
Één benadering voor het ontwikkelen van een beschrijvende theorie van management accounting systemen is gebaseerd op de contigency theorie. Daarnaast hebben een aantal theoretische ontwikkelingen plaatsgevonden die bijdragen aan het begrijpen van organisaties en de gerelateerde management accounting issues: agency theorie en het raamwerk van markten en hiërarchieën.

Contingency theorie
De effectiviteit van verschillende organisatorische en management processen, waaronder de processen die verband houden met het MAS, is afhankelijk van de organisatiestructuur. De organisatiestructuur is afhankelijk van de technologie en omgeving van het bedrijf. Beide factoren variëren in de mate waarin decision makers worden voorzien van routine of zekere informatie. Voor zowel technologie als omgeving is de plaats van informatie (intern/extern) van belangrijke invloed op de organisatiestructuur. In het geval van non-routine technologieën en onzekere omgevingen is informatie veelal intern. Bij routine technologieën of zekere omgeving, is de informatie extern voor decision makers (procedures, documenten).

Twee dimensies van organisatiestructuur, authority structure en activities structure, zijn relevant voor MAS. Activities structure beschrijft de mate waarin er operationele en management procedures gespecificeerd en gedocumenteerd zijn. In het geval van onzekere omgeving en non-routine technologieën is het structuren van activiteiten niet mogelijk meer oordeelsvorming van de decision-maker. Authority hangt samen met social power (afgeleid van het vermogen om succesvol om te gaan met onzekerheden). In het geval van onzekere omgevingen of non-routine technologieën is gedecentraliseerde autoriteit vereist. In het geval van zekere omgevingen en gestructureerde activiteiten is gecentraliseerde autoriteit mogelijk. Daarnaast is controle minder complex bij gestructureerde situaties in vergelijking met gedecentraliseerde situaties manager heeft minder discretie.

Link met Kelly & Pratt
Kelly & Pratt: contingency theorie er is niet een beste manier om een organisatie te structureren om optimale resultaten te bereiken. Ook in dit artikel komt dit naar voren de organisatiestructuur is afhankelijk van factoren als technologie en omgeving.

Agency theorie
In de agency theory wordt de onderneming gezien als een samenhang van contractuele overeenkomsten tussen de leveranciers van verschillende productiefactoren en de gebruikers van de output van de onderneming. Door deze contracten worden de tegenstrijdige doelstellingen van individuen, in theorie, in evenwicht gebracht. Het lastige is om het optimale contract vast te stellen waarbij het risico en het resultaat optimaal worden verdeeld tussen de agent en de principaal.
De agent, het management, voert taken uit namens de principaal, de aandeelhouders, waarbij de principaal een bepaald welzijn toevertrouwt aan de agent. Hieruit volgt het probleem van de manier waarop een onderneming gestructureerd moet worden om de agent de juiste prikkels te geven om het welzijn van de principaal te maximaliseren. Dit is lastig omdat er een bepaalde onzekerheid bestaat tussen de agent en de principaal die wordt veroorzaakt door de informatie asymmetrie.
Deze onzekerheid wordt onderverdeeld in: * Ex ante onzekerheid ontstaat door de onzekere omgeving waarin de onderneming opereert. * Ex post onzekerheid ontstaat door het verschil in informatie waarover de agent en de principaal beschikken met betrekking tot het functioneren van de agent en de uitkomsten van het contract.

Het contract tussen de agent en de principaal kan twee uiterste aannemen: * Om de agent volledig te prikkelen de doelstellingen van de principaal te behalen zou het contract tussen de agent en de principaal volledig winstafhankelijk kunnen zijn. Dit zou de agent echter onacceptabel vinden, omdat hij dan het volledige risico van het contract draagt. * Het andere uiterste zou een vast bedrag zijn, bijvoorbeeld loon, maar dit zou de agent vervolgens niet prikkelen om het welzijn van de principaal te maximaliseren.
Oplossing: er zal vaak een gemixt contract worden opgesteld waarbij de agent een vast bedrag krijgt plus een bepaald bedrag afhankelijk van de uitkomst.

Hoewel de agency theorie bepaalde beperkingen heeft doordat het nodig is om aannames te maken om het model te kunnen gebruiken, wordt het toch gezien als bruikbaar om inzichten te brengen in de structuur van organisaties en de rol die management accounting hierin speelt. De agency theory is al ter sprake gekomen in het artikel van Kelly en Pratt waar de alternatieve wijzen waarop naar management accounting gekeken kan worden werden besproken. In deze agency theory approach werden de individuen in de organisatie geacht alleen de eigen belangen te willen behartigen in plaats van die van de onderneming.

Markets and hierarchies
Organization failures framework: Een theorie die de structuur van markten en hiërarchieën en de verdeling van activiteiten tussen deze 2 beschrijft. Theorie is gebaseerd op informatie, structuur en controle. Hiërarchieën verdringen markten wanneer de kosten van het afsluiten van contracten in een markt te hoog worden. Hiërarchieën kunnen de transactiekosten verminderen door samenwerking te stimuleren door het gebruik van de interne arbeidsmarkten.

De buitensporige transactiekosten komen voort uit menselijke- en omgevingsfactoren. Deze beperkingen worden ook wel informatie impactedness genoemd. Menselijke factoren: * Begrensde rationaliteit: Dit principe komt met 2 beperkingen:
1. Taalvaardigheden zijn gelimiteerd doordat de benodigde communicatieve vaardigheden ontbreken.
2. Individuen hebben beperkte capaciteiten tot het ontvangen, opslaan en verwerken van informatie. * Opportunisme: Dit is het manipuleren om zo individuele winsten te realiseren. Dit doormiddel van een gebrek aan openheid en eerlijkheid over transacties.

Omgevingsfactoren onzekerheid en complexiteit; klein aantal ruilrelaties

Volgens het organizational failures framework zal het hiërarchieën principe beter werken dan de markten, wanneer er voldaan is aan de volgende punten: * koppeling van onzekerheid/complexiteit met begrensde rationaliteit is. * Er een kleine aantal ruilrelaties zijn met een relatie tot het opportunisme. * Er sprake is van informatie impactedness.

Internal labor market
Een voordeel van hiërarchieën over markten is, wanneer informatie is beïnvloed door onzekerheid en de omgeving, dat opportunisme kan worden verzwakt door een internal labor market.
Internal labor market: hiermee wordt bedoeld dat werknemers gezocht worden binnen de organisatie. Alleen aan de onderkant, voor de laagste functies, worden er nieuwe mensen van buiten de organisatie gehaald

Voorkomen van keuze voor het eigenbelang door: * Lonen zijn afhankelijk van baan en niet van het individu. * Aanwezigheid van goed gedocumenteerd arbitrageprocedures voor de beslechting van geschillen die voortvloeien uit de onvolledige arbeidscontracten. * Beperkte plaatsen van binnenkomst begeleid door interne promotie procedures.
Historie opbouwen naar productiviteit, zorgt voor sociaal contract. Individuen werken samen als ze daar meer mee uit kunnen halen dan alleen. De keuze om te gaan samenwerken is gebaseerd op het idee of de ander wil samenwerken.

Internal labor markets is een effectief sociaal contract als: * regels bekend zijn en begrepen worden. Deze regels moeten voor iedereen gelijk zijn. * er niet alleen administratieve regels zijn, maar ook wordt gedefinieerd wat de spelingsruimte tussen de regels is, het bepaalde salaris en de toegewezen hulpmiddelen. * Gebruiken zijn voor iedereen hetzelfde. Men moet hierbij gelijk behandeld worden.

MAS and internal labor markets
Management accounting systemen zijn een onderdeel van de internal labor markets. Regels voor hoe MAS maatregelen moeten worden ontwikkeld gebruiken een aantal van de aspecten van de internal labor market regels.
Gebruik van MAS voor Ex ante: Onthullen van informatie is belangrijk om samen te werken. Het delen van informatie doet men als anderen het ook doen, belangrijke opdracht voor MAS.
Gebruik van MAS voor Ex post: de output is activiteit van meerdere personen, onthullen wie wat heeft gedaan. Hieruit wordt de productiviteit berekend, MAS verzamelt deze informatie.

Eigenschappen ex ante en ex post informatie
Ex ante onzekerheid is voor alle drie de theorieën de belangrijkste variabele voor het bepalen van structuur van het contract. Het belangrijkste doel van ex ante informatie is om de onzekerheid met betrekking tot de omgeving te verkleinen. De belangrijkste eigenschappen van ex ante informatie zijn: * Voorspelbaarheid van de omgeving: * Strategische misrepresentatie: * Symbolische rol: doordat verzamelen en gebruik van informatie positief gecorreleerd is dus wanneer dit goed wordt gedaan worden er automatisch juiste beslissingen genomen.
Ex post informatie heeft betrekking op verschillende informatie tussen de agent en principaal. Hierbij zijn er 2 eigenschappen van belang verifieerbaarheid & identificeerbaarheid: juiste onderliggen realiteit weergeven

Controle
Contract gestructureerd en gedetailleerd (weinig onzekerheid in omgeving en technologie) controle d.m.v. observeren van gedragingen en inspanningen
Contract niet goed gestructureerd en gedetailleerd (veel onzekerheid in omgeving en technologie) controle d.m.v. observeren van output
Contract extreem slecht gestructureerd en gedetailleerd (extreme onzekerheid in omgeving en technologie) controle d.m.v. selectie en socialisatie

Contracten in markets and hierarchies theory
In de markets and hierarchies theory contract minder gestructureerd in hiërarchische organisaties omdat transactie kosten lager zijn in markten dan in hiërarchische organisaties.

Ex ante en ex post informatie in internal labor markets
Ex ante informatie is van belang in internal labor markets omdat de informatie in internal labor market asymmetrisch is. Ex ante informatie probeert informatie asymmetrie juist tegen te gaan.
Ex post informatie heeft ook een belangrijke rol in internal labor markets. Ex post informatie is er vooral voor het verstrekken van ‘performance history’ en het regelen van geschillen.
Contracten gefocust op output (veel onzekerheid en aanpassend vermogen nodig) accounting regels en verdragen belangrijk. Dit is van belang voor internal labor markets omdat het helpt in het oplossen van geschillen en performance histories helpt ontwikkelen. De accounting regels en verdragen moeten wel constant blijven zodat het geloofwaardig blijft.

Conclusie
Paradoxe conclusie dat voor situaties waarin veel aanpassend vermogen (veel onzekerheid) nodig is, er dan stabiele en inflexibele regels nodig zijn. Dus er moeten binnen organisaties een duidelijk verschil tussen operating rules (flexibele en aanpassende regels) en constitutionele regels zijn (inflexibele en stabiele regels).