EVOLUŢII FINANCIARE PE PIAŢA ASIGURĂRILOR DE VIAŢĂ ÎN
ROMÂNIA (STUDIU DE CAZ PE EXEMPLUL SOCIETĂŢII ING
NEDERLANDEN ASIGURĂRI DE VIAŢĂ)

Rezumat:
The insurance companies offer many types of life insurance. In the following pages will be presented the most interesting types of life insurance, with their characteristics and financial evolution of ING Nederlanden.
Începând cu desfiinţarea Administraţiei Asigurărilor de Stat - la 31 decembrie 1990 - şi o dată cu promulgarea Legii nr.47/1990 privind constituirea, organizarea şi funcţionarea societăţilor din domeniul asigurărilor, au fost create premisele demonopolizării şi încetării controlului bugetar al statului asupra fondurilor de asigurare.
Portofoliul de asigurări şi patrimoniul ADAS-ului au fost preluate de primele trei societăţi de asigurare pe acţiuni nou constituite, cu capital integral de stat: Asigurarea Românească
S.A.(ASIROM), Astra S.A., Carom S.A., care au început să funcţioneze în această formă de la 1 ianuarie 1991.
Piaţa româneasca a asigurărilor şi reasigurărilor a cunoscut o evoluţie interesantă urmând evoluţiile contradictorii pe care le-a suportat şi economia în ansamblul ei. Comparând nivelul de dezvoltare şi importanţa asigurărilor în economia românească cu alte ţări europene, putem vedea că nici din acest punct de vedere nu se constată îmbunătăţiri, dimpotrivă: în timp ce în acestea continuă evoluţia, în România predomină stagnarea.
Piaţa românească a asigurărilor de viaţă este o piaţă competitivă, deşi nu se află în faza de maturitate din acest punct de vedere. România reprezintă un caz aparte, deoarece nu este o ţară cu tradiţie în domeniul asigurărilor aşa cum sunt ele concepute şi practicate în ţările dezvoltate. Pentru o înţelegere corectă a pieţei trebuie să analizăm cele două componente : oferta şi cererea.
Oferta este lansată de asigurători organizaţi în societăţi comerciale cu personalitate juridică şi cu capacitate financiară, criterii ce sunt reglementate de legislaţia în vigoare.
Asigurătorul care exercită o activitate de asigurare de viaţă este obligat: să ţină conturi distincte pentru asigurările de viaţă, să înregistreze toate veniturile şi cheltuielile aferente asigurărilor de viaţă în conturi separate, care să constituie şi să ţină unui fond de asigurare distinct, denumit fondul asigurărilor de viaţă, să asigure conducerea contabilităţii fondului asigurărilor de viaţă, pentru identificarea operativă a activelor şi a obligaţiilor aferente acestuia.
Cererea potenţială este mare datorită numărului mare de proprietăţi existente, a populaţiei numeroase, precum şi dacă avem în vedere nevoile reale de asigurare la nivelul economiei şi al populaţiei. Cererea efectivă este redusă din cauza lipsei de bani şi de cunoaştere a tuturor avantajelor oferite de asigurări. Cererea este dispersată şi nu are un caracter uniform sub aspectul categoriilor de asigurări solicitate, sub aspectul distribuţiei geografice, al nivelului de dezvoltare a regiunii sau a zonei respective şi al nivelului veniturilor.
În cadrul asigurărilor de viaţă, volumul primelor brute încasate la nivelul anului 2004 a fost de aproximativ 4.171,19 miliarde lei, în timp ce volumul primelor brute subscrise a fost de 4.749,55 miliarde lei, această sumă reprezentând 25,05% din totalul primelor brute subscrise de întreaga piaţă a asigurărilor. De asemenea, o menţiune interesantă se referă la faptul că aproximativ 98% din volumul total de prime brute încasate pentru asigurările de viaţă a fost realizat de companiile de asigurări cu capital străin. Din Buletin informativ - ING Nederlanden, 2004 rezultă că situaţia ponderii pe piaţă a primelor 10 companii de asigurări de viaţă se prezintă astfel: ING Nederlanden-
44,93%, Asirom-16,35%, AIG Life-7,865%, Omniasig Life-7,69%, Asiban-5,43%, Interamerican-
3,25%, Aviva-3,19%, Allianz-Ţiriac-2,47, Unita-1,73%, Lukoil Asito-1,61%. Liderul de piaţă,
ING Nederlanden, a înregistrat un ritm de creştere economică mai lent decât media pieţei asigurărilor. Cu toate acestea compania continuă să se detaşeze cu mai mult de 25% de următoarea clasată, ocupând poziţia de lider în domeniul asigurărilor de viaţă.
Piaţa românească a asigurărilor a înregistrat o evoluţie spectaculoasă în ultimii ani, o creştere net superioară ritmului de creştere economică. Această tendinţă va continua şi în anii viitori, ca urmare a maturizării pieţei şi creşterii nevoii de protecţie, economosire şi creării unui fond de pensii. Estimările specialiştilor din piaţă, firme de consultanţă şi de audit, certifică valoarea totală a pieţei asigurărilor în anul 2004 în jurul a 700 de milioane de euro.
Majorări semnificative au fost semnalate şi în segmentul asigurărilor de viaţă, unde creşterile înregistrate la nivelul anului 2004 comparativ cu cele din anul 2003 a depăşit în unele cazuri cu mult 100%, asigurătorii de viaţă aşteptând pentru anul în curs o anumită mişcare a pieţei pe segmentul poliţelor private de sănătate şi al pensiilor private.
ING Asigurări de Viaţă a subscris pe primul trimestru al anului trecut prime brute în valoare de 25 milioane de euro (929,3 miliarde de lei), în creştere cu 38% faţă de aceeaşi perioadă a exerciţiului financiar precedent. În lei, majorarea a fost de 27%. La prime brute încasate, asigurătorul a raportat o creştere de peste 46%, pånă la 25,6 milioane de euro ( 952,4 miliarde de lei). Compania revine astfel la un ritm de creştere mai înalt al subscrierilor, după o stagnare în ultimii doi ani. ING a avut prime brute subscrise în 2004 în valoare de 75,7 milioane de euro – cu
4,5% peste nivelul subscrierilor din 2003. Faţă de 2002, în 2003 compania înregistrase o scădere de aproape 8% în euro a primelor brute subscrise.
În funcţie de veniturile aduse în primul trimestru al acestui an, tipurile de poliţe cu cea mai bună performanţă în această perioadă au fost pentru ING asigurările de viaţă legate de programe de investiţii (produsele unit-linked- compania a fost prima societate de asigurări care a introdus această categorie de poliţe, în 1998), asigurările pentru studiile copiilor, programele de pensii, asigurările mixte de viaţă şi asigurările de viaţă suplimentare. Asigurările suplimentare se pot ataşa contractelor de asigurare de bază care au prevăzută o plata eşalonată a primelor de asigurare.
Compania a plătit, de la începutul anului 2006 până la sfârşitul lunii martie, daune în valoare de 628.150 euro pentru asigurări de viaţă, sănătate, accidente şi invaliditate.
Societatea Nederlanden Asigurări de Viaţă face parte din Grupul ING. Produsele cu care
ING Nederlanden a pătruns pe piaţa românească de asigurări de viaţă se împart în două mari categorii: • produse tradiţionale
• produse de tip Unit Linked
Produsele tradiţionale reprezintă adevăraţii piloni ai sistemului de asigurări de viaţă şi ele se împart în:
- produse de tip capitalizare: Regal, Phoenix, Academica, Debut
- produse de risc: Prudent, Maraton
Regal (asigurarea mixtă de viaţă) reprezintă produsul clasic de asigurare care acoperă atât riscul de deces, cât să riscul de supravieţuire al asiguratului, permiţând plata sumei asigurate printrun singur contract. Astfel, în cazul decesului persoanei asigurate, beneficiarul asigurării intră în posesia sumei asigurate, iar în caz de supravieţuire, contractantul asigurării încasează personal suma asigurată prevăzută în contractul de asigurare.
Phoenix (asigurarea mixtă redusă) oferă posibilitatea de a economisi bani pentru anii mai puţini productivi ai vieţii, garantând primirea sumei asigurate la încheierea perioadei contractate.
Mai mult, în situaţia unui eveniment nefericit, persoana desemnată de contractant va primi suma plătită de-a lungul timpului, deci contravaloarea primelor deja achitate. Acest tip de asigurare permite asiguratului să încaseze suma asigurată la expirarea termenului de asigurare, dacă este în viaţă. În situaţia survenirii decesului asiguratului în perioada de valabilitate a contractului, beneficiarului i se va rambursa suma primelor deja plătite, aferente doar asigurării de bază, inclusiv valoarea primelor scutite.
Academica (asigurarea de tip rentă pentru studii) asigură acumularea unor fonduri băneşti necesare continuării studiilor copiilor. Primele vor fi plătite pe perioada determinată de plată a acestora, după care debutează automat vărsământul rentelor. Plata acestor rente, respectiv suma asigurată, se va face timp de 4, respectiv 5 ani, în funcţie de opţiunea persoanei asigurate.
Debut (asigurarea de tip dotă) este un produs ce oferă posibilitatea acumulării unui beneficiu de maturitate menit să asigure constituirea unui fond de zestre în cazul căsătoriei beneficiarului. În cazul acestui produs persoana asigurată trebuie să coincidă cu contractantul asigurării. Dacă persoana asigurată decedează pe parcursul duratei de plată a primelor, se va proceda la exonerarea primelor viitoare.
Prudent (asigurarea de viaţă pe termen limită) oferă garanţia că beneficiarul poliţei, desemnat de persoana asigurată, va primi suma asigurată. Asigurarea de viaţă pe termen limitat nu este o asigurare de capitalizare (de economisire), ci una de protecţie împotriva unui risc determinat.
Maraton (asigurarea de viaţă pe termen nelimitat) oferă protecţie împotriva riscului de deces, la orice dată ar surveni acesta, până la vârsta de 95 de ani, cu condiţia ca asiguratul să fi achitat primele aferente până la data pensionării sau până la vârsta de 95 de ani. Dacă asiguratul va supravieţui vârstei de 95 de ani, asigurarea de viaţă pe termen nelimitat se va transforma într-o asigurare mixtă.
Aceste asigurări tradiţionale au dominat multă vreme piaţa, însă , în prezent ele exisă alături de produsele de asigurare de viaţă noi, orientate spre investiţii (produse de tip Unit Linked) - acestea având caracteristici speciale: creşterea sau scăderea sumei asigurate, creşteri sau scăderi are primei eşalonate, redirecţionarea primelor, transferul unităţilor, efectuarea de retrageri parţiale.
Asigurările de viaţă Unit Linked reprezintă un concept nou, introdus în premieră pe piaţa românească de ING Nederlanden. Produsele Unit Linked reprezintă, deopotrivă, o asigurare de viaţă şi un produs de investiţii, în cadrul unui contract unic. Unit Linked este un produs nou al industriei asigurărilor pe plan mondial, lansat în a doua jumătate a secolului trecut, beneficiind de un real succes atât în Statele Unite, cât şi în Europa.
Specificitatea lui constă în faptul că beneficiile obţinute din investiţii sunt stabilite în relaţie cu anumite plasamente investiţionale asociate acestor produse sub forma unor fonduri interne.
Deosebirea fundamentală între un produs Unit Linked şi produsele tradiţionale constă în faptul că riscul investiţiei este suportat de către contractantul asigurării.
Produsul Unit Linked a apărut ca răspuns firesc la dorinţa de investire a clienţilor, alături de nevoia de protecţie. Acest produs are în structura sa o componentă de protecţie şi o componentă investiţională. Componenta de protecţie este reprezentată de o asigurare de viaţă pe termen nelimitat, pentru care plata primelor eşalonate se face până la împlinirea vârstei de pensionare. Pe perioada protecţiei suma asigurată aleasă de client este garantată de asigurător. În caz de deces, oricând pe durata contractului, beneficiarul desemnat va încasa maximul dintre valoarea sumei asigurate corespunzătoare asigurării de viaţă şi valoarea contului sau la momentul respectiv. Nivelul sumei asigurate este stabilit de către client între o limită minimă şi una maximă, în funcţie de vârsta sa şi de prima plătită. Contul contractantului reprezintă echivalentul valoric al uniturilor deţinute în fondurile financiare ale asigurătorului.
Componenta investiţională constă în cumpărarea de unitaţi de cont (unituri) în fondurile financiare special constituite. Ele sunt fonduri interne, închise, reprezentând un portofoliu de diverse tipuri de active financiare administrate de asigurător exclusiv în scopul asigurării.
Contractantul asigurării va avea acces la aceste fonduri doar prin intermediul asigurărilor unit linked, iar prima de asigurare plătită va fi destinată achiziţionării de unituri în fondurile financiare.
Asigurările Unit Linked în Lei şi USD permit accesul la cele mai performante plasamente financiare din România şi de pe pieţele internaţionale. Investiţiile Unit Linked în lei se realizează prin două programe:
- Programul 1 (Bonuri de Tezaur). Acest program de investiţii ING Nederlanden Unit Linked are în componenţă titluri de valoare cu venit fix (titluri de stat în lei emise de Ministerul Finanţelor
Publice prin Banca Naţională), depozita bancare în lei pe termen scurt şi disponibilităţi în conturi curente. Obiectivul urmărit în administrarea programului este maximizarea valorii acestuia şi obţinerea unor creşteri de capital prin asigurarea unui randament crescut al investiţiilor.
- Programul 2 (Mixt). Programul de investiţii mixt are în componenţă acţiuni tranzacţionate la
Bursa de Valori Bucureşti, titluri de stat în lei emise de Ministerul Finanţelor Publice prin Banca
Naţională, depozite bancare în lei pe termen scurt şi disponibilităţi în conturi curente.
Pe baza produselor de tip Unit Linked, ING Nederlanden oferă două tipuri de planuri de pensii suplimentare: Merit şi Mentor. Prin aceste Planuri de pensii se poate opta şi pentru protecţia oferită de o asigurare de viaţă, precum şi pentru realizarea unor investiţii suplimentare la care persoana asigurată poate avea acces oricând. Acestor produse le sunt asociate Programele de investiţii în lei şi în dolari administrate de experţii Grupului ING. Constituirea unui fond de pensii presupune o atentă alegere a Programelor de investiţii pentru sumele economisite. De aceea, primele eşalonate plătite vor fi investite doar în Programe de investiţii cu un grad de risc scăzut.
Excepţie fac primele suplimentare pe care clientul le adaugă fondului de pensie, în cazul cărora se poate opta şi pentru plasamente cu un grad de risc mai ridicat. O dată ce s-a ales modul de alocare a primelor plătite, este important să se urmărească permanent performanţele portofoliului de investiţii, în vederea intervenirii prin redirecţionări de prime sau transferuri de unituri ori de câte ori este necesar.
Necesitatea cumpărării unei asigurări de viaţă reiese din nevoia de protecţie a oamenilor.
Pe lângă toate bunurile deţinute, viaţă şi sănătatea unui individ, integritatea lui fizică, capacitatea de muncă sunt bunurile cele mai de preţ şi pot fi afectate de diferite evenimente nesigure viitoare, ducând la imposibilitatea desfăşurării unei activităţi şi deci a obţinerii unui venit. Necesitatea încheierii unei asigurări de viaţă provine dintr-o nevoie absolută a fiecăruia, de a oferi protecţia financiară a familiei, a dependenţilor sau a celor apropiaţi în cazul decesului, în paralel cu alte avantaje pe care asigurătorii le pot oferi: economisire, pensie, investiţii. Încheierea unei asigurări care să acopere riscul de deces este o problemă la care ar trebui sa se gândească orice persoană, pentru a nu crea un dezechilibru în situaţia financiară a urmaşilor dependenţi.
Populaţia “vârstei a treia”, în continuă creştere numerică, este o categorie socială vulnerabilă, cu probleme specifice faţă de celelalte segmente sociale. Asigurarea necesităţilor populaţiei vârstnice pentru un trai decent, trebuie să acopere o gamă largă de preocupări, nu numai în plan economic, dar şi social şi psihosocial. De aceea, acest proces de îmbătrânire va duce la un moment dat la imposibilitatea statului de a întreţine partea inactivă a populaţiei şi astfel devine un lucru esenţial încheierea unei asigurări de viaţă care să ofere atât protecţia financiară a urmaşilor în caz de deces, cât şi asigurarea unui trai liniştit la vârsta pensionării.
BIBLIOGRAFIE:
1. Constantinescu, Dan Anghel (coord.), Management financiar în asigurări, Editura Economică,
Bucureşti, 2005
2. Marinică, Dobrin, Tănăsescu, Paul, Teoria şi practica asigurărilor, Ediţia a doua revizuită şi îmbunătăţită, Editura Economică, Bucureşti, 2003
3. Văcărel, Iulian, Bercea, Florian, Asigurări şi reasigurări, Editura Expert, Bucureşti, 2004
4. Internet: www.1asig.ro.